위험 관리는 거래 은행을 성장시키려는 경우 개발해야 할 가장 중요한 기술 중 하나입니다. 재능 있는 금융 거래자라도 위험 관리의 기본을 마스터하지 못한 채 어려움을 겪지 않습니다.
주식이나 외환을 거래할 때 수익성 있는 항목을 예리하게 관찰할 수 있습니다. 그러나 건전한 자금 관리 없이는 한 번의 잘못된 전화가 해로운 결과를 초래할 수 있습니다.
이 기사의 요약은 다음과 같습니다：
- 리스크 관리 전략과 기술은 특히 이윤을 남기고 거래할 때 손실을 줄이는 데 도움이 됩니다.
- 손실 방지, 이익 창출 및 포지션 사이징은 일반적인 리스크 관리 툴입니다.
- 예상 거래에서 예상되는 수익을 계산하면 수익성 있는 거래 각도를 파악하는 데 도움이 됩니다.
- 개방형 포지션으로 위험을 완화하기 위한 두 가지 인기 있는 전략은 다양화와 위험회피입니다.
- 당신의 보상 대비 위험 비율은 장기적으로 수익성을 유지하는 데 도움이 될 수 있습니다.
거래에서 리스크 관리는 무엇인가요?
거래 시 리스크 관리는 거래 손실의 규모를 줄이기 위해 고안되었습니다. 당신의 거래 계좌를 보존하고 나머지 은행들은 살아남아 다음 날 싸울 수 있습니다. 리스크 관리는 잠재적인 손실의 규모를 제한하고 거래에서 감정을 제거하는 데 도움이 됩니다.
트레이더들은 수익성 있는 지역으로 돌아가기 위해 그들이 해야 하는 것보다 더 오랫동안 손실중인 포지션을 유지하도록 유혹당할 수 있습니다. 손익분기점을 맞추거나 이익으로 전환하는 것보다 손해 보는 포지션이 더 큰 손실이 될 수 있다는 사실을 잊기 쉽습니다.
리스크 관리는 종종 초보 트레이더들 사이에서 우선순위의 목록에서 낮은 순위를 차지합니다. 그러나 이러한 전략과 수용 가능한 위험 및 보상 비율 없이는 장기적으로 수익성 있는 거래는 불가능합니다.
거래에서 리스크 관리가 중요한 이유는 무엇인가요?
금융데이 트레이더들은 종종 시장에서 일자리를 열 때 레버리지를 사용할 것입니다. 레버리지는 거래자들이 예를 들어 5배와 같은 승수 대출의 형태로 오픈 포지션을 극대화할 수 있게 해줍니다. 즉, 한 개의 유닛만 투자하더라도 선택한 자산에 대한 노출 수준을 5배 높일 수 있습니다.
비록 이것이 흥미롭게 들릴지 모르지만, 잠재적인 이익은 5배 확대되지만, 잠재적인 손실도 마찬가지입니다.
가장 숙련된 금융 거래자들도 다음과 같은 상황이 발생할 수 있다는 것에 동의할 것입니다：
- 거래 손실의 연속이 발생합니다.
- 때때로 큰 손실을 입습니다. 가격이 손절 수준을 넘어서는 경우입니다.
- 이전에 수익성이 높았던 거래 전략이 갑자기 수익 창출을 중단합니다.
충분한 위험 관리를 채택하지 않으면 위의 기간으로 인해 다음과 같은 결과가 초래될 수 있습니다：
- 전체 거래 자본을 잃게 됩니다.
- 거래 은행의 상당 부분에 해당하는 손실을 부담합니다.
- 마진을 충당할 유동성 자금이 부족하여 포지션을 닫아야 합니다.
힘들게 번 돈이 위태로울 때, 감정은 경계를 흐리게 할 수 있고 시장에서 명료하게 생각하는 것을 멈추게 할 수 있습니다. 이것은 여러분을 심각한 재정적 어려움에 빠뜨릴 수 있는 나쁜 결정에 한 걸음 더 다가서게 합니다.
리스크를 어떻게 관리할 수 있나요?
거래에서 리스크 관리를 위한 첫 번째 단계는 거래를 실행하기 전에 계획을 세우는 것입니다. 거래에서 흔히 말하는 "거래를 계획하고 거래해야 한다"는 말이 있습니다. 계획이 없다면, 여러분은 모두 자신의 감정과 함께 바다에 있는 것이고, 손실이 걷잡을 수 없게 되는 것을 막기 위한 출구 전략도 없는 것입니다.
이 계획을 보완하기 위해 거래 교육의 일환으로 몇 가지 위험 관리 기술을 살펴보겠습니다.
리스크 관리 툴
가장 일반적인 리스크 관리 툴 중 두 가지는 손실 중지와 이익 주문을 사용하는 것입니다.
- 스탑로스 설정: 손실 중지 명령은 브로커가 미리 정의된 손실에서 열린 위치를 닫아야 하는 명령입니다. 이것은 당신이 생각했던 방식으로 진행되지 않는 거래에 특히 유용합니다. 정지 손실 순서는 잠재적 손실을 제한하도록 설계되었습니다.
- 이익 챙기기: 이익 챙기기 주문은 이익을 위해 공석이 폐쇄되어야 하는 가격을 정의합니다. 이것은 그들이 계획한 것보다 더 많은 이익을 얻기를 열망하는 트레이더들에게 효과가 있습니다. 그들은 거래에서 가장 많은 이익을 얻기 위해 그들의 지위를 열어두는 경향이 있습니다. 이는 결과적으로 수익성 있는 포지션이 철회되고 결국 손실로 이어질 수 있습니다.
- 위치 크기 조정: 위치 크기는 트레이더가 특정 자산이나 금융상품에 투자하기로 결정한 단위의 수와 관련이 있습니다. 적절한 포지션 크기를 설정할 때 거래 자본과 위험 허용도를 모두 고려해야 합니다.
경험에 비추어 볼 때, 대부분의 수익성 있는 트레이더들은 단일 거래에 자본의 1-2% 이상을 투자하지 않기로 선택할 것입니다. 그런 다음 손실 중지 및 이익 주문을 사용하여 포지션 크기를 설정하고 의도된 출구 가격(손실과 이익 모두)을 정의할 수 있습니다.
손실 방지, 이익 실현 및 포지션 사이징은 거래 자본을 보존하고 장기적인 수익성을 높이기 위한 중요한 툴입니다.
리스크 관리 계산기
상품이나 선물 계약 등 미래의 거래에서 예상되는 수익을 계산하면 거래자들이 가장 수익성이 높은 거래 각도를 정확하게 파악할 수 있습니다. 기대 수익은 일반적으로 다양한 시나리오에서 발생할 수 있는 수익과 발생 확률을 사용하여 계산됩니다.
기대 수익 = (시나리오 1 x 확률에 대한 가능한 수익) + (시나리오 1 x 확률에 대한 가능한 수익) + …
가능한 수익률(손익 또는 손실)의 확률은 과거 기술 분석을 사용하여 결정할 수 있습니다. 동시에, 더 경험이 많은 트레이더들은 시장에 대한 평가를 자신의 확률을 설정하기 위해 사용할 가능성이 높습니다.
리스크 관리 전략
개방형 포지션으로 위험을 완화하기 위해 가장 많이 사용되는 두 가지 리스크 관리 전략은 다양화와 위험회피입니다.
- 다양화: 많은 트레이더들은 그들이 여는 거래의 종류를 다양화하려고 합니다. 여러 상품으로 거래를 분산시키는 것이 좋습니다. 트레이더는 또한 포트폴리오를 여러 업종에 걸쳐 분산시키고, 소규모 및 대규모 시가총액을 보유한 주식을 살펴보고, 여러 지리적 영역의 거래를 고려합니다.다각화의 이면에는 다양한 부문의 수익성이 있으며 자산 계층은 손실된 거래를 상쇄할 것입니다.
- 위험회피: 일부 거래자들은 또한 공개 포지션에 대한 위험을 회피하려고 할 것입니다. 헤지에서는 거래자가 현재 거래하고 있는 자산과 반대 방향으로 작용하는 다른 유가증권에 대한 입장을 취해야 합니다. 위험회피는 잠재적 위험을 줄일 수 있지만, 잠재적 이익도 제한할 수 있습니다. CFD 거래는 단기매매가 용이해 위험회피수단으로 자주 사용됩니다.
위험 대 보상 비율은 얼마인가요?
위험 및 보상 비율은 잠재적 위험의 크기에 비례하여 잠재적 이익의 크기를 설정합니다. 위험 보상 비율을 이해하려면 금융 거래에서 위험과 보상의 메커니즘을 명심해야 합니다.
시장에서 열린 포지션으로 인한 귀사의 위험 또는 잠재적 손실은 일반적으로 손실 중지 명령에 의해 제한됩니다. 당신의 보상은 당신이 돈을 벌어들인 거래에서 빠져나가는 지점, 즉 열린 자리에 대한 당신의 이익 목표입니다.
리스크 및 보상 비율을 계산하기 위해, 당신은 단순히 당신의 총 이익 목표를 최대 손실 가치로 나누면 됩니다. 예를 들어, 10-틱의 이익을 얻고자 할 때 정지 손실이 5-틱 손실로 설정된 경우 위험 보상 비율은 2(또는 1:2)입니다. 이것은 당신이 기꺼이 감수할 수 있는 위험의 정도에 대해 2배의 보상을 기대한다는 뜻입니다.
위험과 보상 비율에 대한 일반적인 경험 법칙은 위험은 절대 잠재적 보상보다 커서는 안 된다는 것입니다. 만약 위험이 보상보다 더 크다면 레버리지를 사용하여 거래를 하기로 결정한다면, 잠재적 손실은 여전히 더 커질 것입니다. 사실, 이런 전략은 당신의 은행 잔고를 찢을 수 있습니다.
초보자들은 무역 은행을 보존하기 위해 위험 대비 1:3 또는 심지어 1:4의 비율을 고려해야 합니다. 시장에 처음 발을 들여놓은 사람으로서, 그들의 손해 보는 거래가 수익성 있는 거래를 능가할 수 있기 때문에 더욱 그렇습니다.
경험을 쌓으면 1:2 또는 심지어 1:1로 증가하기를 원할 수 있습니다. 적어도 중기 동안 거래 전략으로 성공을 거둔 거래자들에게는 1:1의 리스크 대 보상 비율이 적용됩니다. 이 경우, 트레이더들은 손익분기점을 맞추기 위해 50%의 횟수만 맞추면 됩니다. 거래에서 50% 이상의 달성률은 이익에 해당합니다.
마진 리스크 관리
마진거래를 통해 최초 예치금의 몇 배에 달하는 포지션에 접근할 수 있습니다. 레버리지를 사용하여 마진 거래를 시작할 계획이라면 확대된 이익 또는 손실을 처리할 수 있는 충분한 리스크 관리 기법을 채택해야 한다는 점을 기억하세요.
이것은 당신의 위험 대 보상 비율에 기초하여 당신의 정지 손실 순서가 훨씬 더 엄격해야 한다는 것을 의미합니다.
예를 들어 위험과 보상 비율이 1:1인 거래를 위해 USD 100을 예치했다면 최대 손실은 여전히 USD 100이어야 합니다. 브로커가 20배의 레버리지를 제공한다면 시장에서 USD 2000의 노출을 볼 수 있습니다. 이 경우, 늘어나는 손실로부터 보호하기 위해 손실 중지 명령을 20배 더 엄격하게 해야 합니다.
리스크 관리 FAQ
현대 포트폴리오 이론이란 무엇인가요?
현대 포트폴리오 이론의 개념은 1950년대에 해리 마코위츠에 의해 고안되었습니다. Markowitz의 가설은 특정 위험 수준에 대한 최대 기대 수익을 추구하는 투자자에 기초합니다. 위험은 포트폴리오의 예상 수익률의 표준 편차를 사용하여 측정됩니다. 이는 수익률이 상대적으로 낮아지기 위해 더 많은 위험을 감수하는 대신 최적의 위험 포트폴리오, 즉 최적의 위험이라는 '스위트 스팟'을 정의하는 데 도움이 됩니다.
거래 시 1% 규칙이 무엇인가요?
금융시장의 데이 트레이더들은 종종 "1% 규칙"을 지킵니다. 이것의 이면에 있는 이론은 당신은 절대 당신의 거래 은행의 1% 이상을 단일 거래에 투자해서는 안 된다는 것입니다. 세계 최고의 금융 트레이더들도 그들이 하는 모든 거래로 이익을 얻는 것은 아니다. 1% 룰을 적용하면 거래 은행 전체를 없애기 위해서는 100번의 연속 손실 거래가 필요합니다. 최대손실이 1%로 설정되더라도 거래당 벌어들일 수 있는 이익은 제한되지 않습니다. 시장에 진입하는 순간부터 최악의 시나리오가 보장될 뿐입니다.
MetaTrader에서 손실 중지 및 이익 주문을 실행할 수 있나요?
MetaTrader 4와 MetaTrader 5는 모두 INFINOX와 IX Prime에서 지원되는 플랫폼입니다. 이러한 거래 플랫폼은 손실 중지 및 이익 주문 수령을 포함하여 거래 실행을 자동화할 수 있는 다양한 기능을 제공합니다.
왜 슬리퍼지가 손실 주문에 영향을 줄 수 있나요?
당신이 설정한 가격보다 더 낮은 가격으로 손실 중지 주문이 실행될 수 있습니다. 그것은 슬리퍼지로 알려진 문제 때문입니다. 이것은 실행된 가격과 목표 정지 수준의 차이입니다.
여러 가지 이유로 포지션을 마감하고자 하는 가격과 실제 가격 사이에 차이가 발생해요. 주요 뉴스 이벤트는 시장에서 상당한 가격 변동성과 가격 격차를 야기할 수 있는 반면, 가격은 다음 날 크게 상승하거나 하락할 수 있습니다.
또한 당신의 정지 손실 주문이 목표 가격에 완전히 채워질 수 있는 양이 충분하지 않을 위험도 있습니다. 일부 중개업자는 귀하가 프리미엄으로 설정한 종료 가격을 확실히 받을 수 있도록 보장된 정지 손실 주문을 제공할 것입니다.
이 자료는 단지 참고용으로서 금융, 투자 자문 또는 기타 신뢰성이 필요한 조언을 의도한 것이 아니며 그렇게 간주되어서는 안됩니다. INFINOX는 투자 자문을 제공할 권한이 없습니다. 자료에 제시된 의견은 INFINOX 또는 저작자가 해당 투자, 증권, 거래 또는 투자 전략을 특정인에게 추천하는 것에 해당하지 않습니다.
