Chỉ số ISM Sản xuất co lại với áp lực giá ảnh hưởng đến rủi ro

Chỉ số ISM Manufacturing PMI đẩy thị trường trở lại thực tế

• Chỉ số ISM sản xuất: Chỉ số PMI vẫn dưới 50 (đang co lại) nhưng thành phần giá phải trả đã tăng vọt lên trên 50 (lạm phát) 
• Khẩu vị rủi ro không như mong đợi: Lợi suất của Hoa Kỳ đã tăng trở lại, thúc đẩy đồng USD mạnh hơn và làm giảm tài sản rủi ro.
• USD khả quan: Sau khi chịu thiệt hại vào đầu ngày hôm qua, USD một lần nữa khả quan hơn với ngoại hối chính.
• Chứng khoán chịu áp lực: Tâm lý tệ hơn đang đè nặng lên các chỉ số châu Âu vào đầu ngày hôm nay với hợp đồng tương lai của Mỹ thấp hơn khoảng -0,7%.
• Bạc kém hiệu quả hơn vàng: Về hàng hóa, chúng ta thấy kim loại và dầu giảm, với bạc kém hơn vàng (một dấu hiệu cho thấy tâm lý rủi ro tiêu cực)

Lực đẩy của lạm phát và phục hồi tăng trưởng

Các thị trường ngày hôm qua được đưa ra trong ngày có thể được sử dụng để mô tả những gì có thể xảy ra trong vài tuần và vài tháng tới.

Trước hết, PMI của Trung Quốc phản ánh tiềm năng tăng trưởng mạnh mẽ cho việc mở cửa lại nền kinh tế Trung Quốc. Điều này thúc đẩy một phản ứng tích cực về rủi ro trên các thị trường.

Nhưng sau đó, chỉ số ISM Manufacturing PMI của Hoa Kỳ đã đảo ngược xu hướng tích cực về rủi ro. Chỉ số PMI tăng nhẹ. Nhưng ở mức 47,7, con số này thấp hơn dự báo (là 47,9) nhưng quan trọng hơn là con số này vẫn dưới 50.

Điều này có nghĩa là Sản xuất của Hoa Kỳ vẫn đang bị thu hẹp. ISM đã ở dưới mức 50 trong bốn tháng liên tiếp.

Sự thất vọng này càng tăng thêm khi thành phần Giá phải trả trong cuộc khảo sát ISM phản ánh mức tăng mạnh.

Đây là một mối quan tâm đối với những người nghĩ rằng lạm phát đang theo dõi thấp hơn.

Thành phần Giá phải trả có mối tương quan thuận với PPI (lạm phát nhà máy) và sau đó là giá mà mọi người phải trả cho hàng hóa.Việc tăng giá phải trả đã gây xôn xao thị trường ngày hôm qua.

Lợi suất của Mỹ tiếp tục cao hơn, USD mạnh trở lại.

Dữ liệu ISM đã gây ra phản ứng mạnh mẽ đối với lợi suất trái phiếu của Hoa Kỳ.

Sharp di chuyển cao hơn đối với lợi suất 2 năm (được coi là hướng dẫn về lãi suất) và lợi suất 10 năm (được coi là thước đo lạm phát và tăng trưởng trong tương lai).

• Lợi suất 2 năm đã tăng trên 4,90%. Con số này cao hơn mức cao nhất trong tháng 11 và hiện là mức cao nhất kể từ tháng 7 năm 2007.
• Lợi suất trái phiếu 10 năm lần đầu tiên trở lại trên 4% kể từ tháng 11.

USD hồi phục sáng nay.

Chúng tôi đã thảo luận trong báo cáo ngày hôm qua về việc Chỉ số Đô la giảm xuống để kiểm tra dải hỗ trợ 103,40/104,65.

Dải hỗ trợ này đã được giữ vững khi USD tăng giá.

USD mạnh trở lại, thị trường chứng khoán giảm điểm

Tâm lý rủi ro quay trở lại đã khiến đồng USD mạnh hơn nhưng cũng kéo theo các tài sản có rủi ro cao hơn như thị trường chứng khoán giảm trở lại.

AUD/USD giảm trở lại

Chúng tôi đã thấy Đô la Úc ban đầu mạnh vào ngày hôm qua sau dữ liệu của Trung Quốc. Tuy nhiên, bất kỳ động lực phục hồi nào trong động thái này dường như chỉ tồn tại trong thời gian ngắn.

Chúng tôi tiếp tục tìm kiếm xu hướng điều chỉnh để diễn ra.

• Đường trung bình động đang đi xuống thấp hơn, với một “điểm giao cắt tử thần” hình thành trên đường dma 21 và dma 55.
• Chỉ số RSI hàng ngày được định cấu hình chính xác khi nó vật lộn dưới 50, cho thấy các cuộc tăng giá là cơ hội để bán.

Chúng tôi đã thấy đồng Aussie ban đầu mạnh vào ngày hôm qua sau dữ liệu của Trung Quốc. Tất cả điều này vẫn hàm ý sự điều chỉnh đối với dải hỗ trợ 0,6545/0,6630.

Mức kháng cự ban đầu là 0,6780/0,6825.

Hợp đồng tương lai S&P 500 vẫn giảm

Thị trường chứng khoán Mỹ đã chuyển hướng điều chỉnh trong vài tuần qua. Hợp đồng tương lai của Mỹ đang giảm một lần nữa ngày hôm nay.

Hợp đồng tương lai S&P 500 đã phá vỡ xu hướng phục hồi kéo dài 5 tháng.

Việc kiểm tra mức thấp giữa tháng 1 tại 3901 đang bị đe dọa. Một vi phạm sẽ mở ra mức hỗ trợ lớn hơn trong tháng 12 tại 3788/3805.

Hiện tại có một đỉnh sẽ nằm trong khoảng 4000/4040.

Các mức hỗ trợ và kháng cự cho Forex, Hàng hóa và Hợp đồng Tương lai/Chỉ số

Data: MT5/IXOne

Tài liệu này chỉ dành cho mục đích thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) tài chính, đầu tư hoặc lời khuyên khác mà bạn nên tin cậy. INFINOX không được phép cung cấp lời khuyên đầu tư. Không có ý kiến ​​nào được đưa ra trong tài liệu nhằm nhằm đưa ra lời khuyên bởi INFINOX hoặc tác giả rằng bất kỳ chiến lược đầu tư, bảo mật, giao dịch hoặc đầu tư cụ thể nào đều phù hợp với bất kỳ người cụ thể nào.

Mọi giao dịch đều có rủi ro.