美國提前將國內生產總值（GDP）列為評估今年第三季度全球經濟表現的重要指標。 然而，交易員也將關注 10 月份的採購經理人指數（PMI）數據，以了解第四季度的走勢如何。 在其他地區，有大量主要經濟體的一級數據，涵蓋通貨膨脹和失業率。 最重要的是，歐洲央行就最近一次加息的規模做出了關鍵決定。 這是對加拿大、日本、巴西和哥倫比亞央行利率決定的補充。

本週您應該關注的各地區市場行情： 

  • 北美洲 – 美國採購經理人指數（PMI）初值、消費者信心和第三季度國內生產總值（GDP）增長。 加拿大銀行也很重要。
  • 歐洲 – 歐洲央行主導本週，但也關注重要的德國經濟數據。
  • 亞洲 – 日本銀行將是關鍵，還有澳大利亞的消費者物價指數（CPI）
  • 拉丁美洲 – 巴西和哥倫比亞的中央銀行決策，以及該地區的大量通貨膨脹和失業問題

北美洲

注： 此預測是最新且可用的

美金（USD）

美元一直處於震盪走勢。 受英國政治動盪和美國財報季的推動，風險偏好在盤中出現了一些相當大的波動。 這限制了過去幾週美元的漲幅。 然而，隨著美國國債收益率再次走高，我們預計美元兌主要外匯的表現將再次佔據優勢。

預計美國數據將顯示本週活動數據略有改善。 預計採購經理人指數（PMI）初值將顯示複合數據重新進入擴張階段（高於 50），而耐用品預計將走高。 重點將放在第三季度的增長上，預計年增長率為+2.0%。 亞特蘭大聯儲備受推崇的 GDPNow 模型正以 2.9% 的速度運行，因此如果市場普遍認為上行意外，那麼這只會助長美元反彈。

加元（CAD）

對於本週加拿大央行是否會加息 50 個基點或 75 個基點，分析師之間存在一些爭論。 然而，由於上週整體通貨膨脹率高於預期，達到 6.9%，核心通貨膨脹率上升至 5.4%，這將加劇對央行再次激進加息的預期。 加息 75 個基點將在短期內提振加元。

  • 美元/加元（USD/CAD） – 該貨幣對保持強勁的積極配置，表明近期修正是買入的機會。 從上週1.3650的支撐位回升，不能排除重新測試1.3977的高點。

大宗商品（Commodities）

貴金屬在最近幾個交易日波動更大，白銀顯示近期觸底跡象。 然而，美國債券實際收益率上升和美元走強對大宗商品構成拖累。 因此，我們將繼續認為黃金或白銀的任何近期強勢都是短暫的。

全球經濟前景持續惡化（從而打擊需求預期）往往會拖累油價走低。 歐佩克（OPEC）的供應修補定期鼓勵近期反彈，但一旦焦點轉向需求擔憂，往往會很快消失。

  • 布倫特原油（Brent Crude Oil；UKOUSD） – 圍繞 93 美元附近的近期支點的波動在過去一週使前景變得混亂。 然而，隨著漲勢再次趨於消退，本週形成了測試 88 美元/90 美元附近支撐帶的負面偏見。 下行突破再次打開 83.55 美元的低點。 95 美元/96 美元附近的阻力正在增加。
  • 黃金（Gold；XAUUSD） – 決定性跌破 1615 美元將是兩年半以來的低點，但也將再次打開下行空間。 下一個支撐位在 1445 美元/1555 美元左右。 動能仍然非常負面，近期反彈是賣出的機會。
  • 白銀（Silver；XAGUSD） – 由於過去一週的漲勢持續跌破 18.90 美元/19.06 美元，下行壓力再次增大。 隨著動能的修正配置的發展，我們繼續傾向於在 17.95 美元/18.08 美元的支撐位施壓以強行賣出。

華爾街預測（Wall Street）

美國財報季的良好開端有助於鼓勵對華爾街的支持。 然而，如果美國國債收益率繼續走高，這可能會淹沒企業盈利的大部分積極勢頭。 我們繼續將近期反彈視為賣出機會。

  • 標準普爾500指數（S&P 500 futures；SPX500） – 前景再次惡化。 在 3777 處發布較低的高位阻力，而每日相對強弱的技術指標（RSI）跌至 50，這一切都表明短期內的賣盤走強。 隨著動能的下行潛力，可以看到回撤以測試舊支撐位 3571。
  • 那斯達克100指數（NASDAQ 100 futures；NASDAQ 100 Index） – 另一個較低的高點看起來已經在 11430 低於 10 月的高點 11728。每日相對強弱的技術指標（RSI）繼續跌破 50，表明近期強勢仍有賣出機會。 我們最初傾向於測試 10715，但不能排除 10485。
  • 道瓊指數（Dow futures；DJI） – 道瓊指數的跌幅並不像以科技股為主的納斯達克那麼嚴重，但漲勢現在已經決定性地下跌。 這在30860留下阻力。隨著動能惡化，本週將開始測試初步支撐29640。

亞洲

注： 此預測是最新且可用的

日元（JPY）

隨著美元/日元向 150 推進，我們現在必須時刻保持警惕。 日元持續疲軟，但如果再次進行大規模干預，可能會導致急劇回落。 日本央行本週能否調整對收益率曲線的控制？這可能會給日元帶來空頭回補反彈。 然而，由於日本央行在更為鷹派的主要央行之後離開，因此顯著的利差對日元的影響仍然很可能是只是短暫的。

  • 美元/日元（USD/JPY） – 無情的上升趨勢繼續，決定性地突破 150 ，這是至 1990 年 7 月以來的最高水平。每日相對強弱的技術指標（RSI）現在令人難以置信地伸展，技術上非常超買（也反映了巨大風險）。 儘管這一走勢繼續走高，但急劇回調的風險越來越大。 支稱位在 145/146 左右
  • 澳元/日元（AUD/JPY） – 近期風險反彈已在 94/95 附近震盪至阻力位。 技術前景相當中性，每日相對強弱的技術指標（RSI）回落至 50。初步支撐位在 93.15 附近。 保持在 94.80 上方。

澳元（AUD）

自澳大利亞儲備銀行 10 月初加息幅度低於預期以來，澳元一直表現不佳。 隨著更廣泛的市場風險偏好再次惡化，幾乎沒有理由相信像澳元這樣的風險積極貨幣不會繼續表現不佳。 預計第三季度消費者物價指數（CPI）的通貨膨脹將躍升至 7%。 任何上述預測的數據都可能讓澳元獲得一些喘息機會，但這可能只是短暫的。

  • 澳元/美元（AUD/USD） – 儘管下行通道已經測試，但0.6345/0.6390附近的阻力正在加強，反彈仍有機會賣出。 我們傾向於重新測試低點 0.6170。

紐元（NZD）

在最近 50 個基點的加息中，紐西蘭聯儲比澳大利亞央行更加鷹派，這使得紐西蘭元兌澳元出現溫和反彈。 然而，紐西蘭元是一種商品貨幣，兌美元匯率難以保持持續復甦。 由於沒有紐西蘭數據能改變這種說法，我們預計紐西蘭元將繼續承受拋售壓力。

  • 紐元/美元（NZD/USD） – 該貨幣對在最近幾週表現良好，但仍面臨 10 週的主要下跌趨勢對前景造成壓力的風險。 動能上的持續負面配置也保持了強行賣出的策略。 本週對阻力位 0.5740 的反應很重要。


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